مزایا و معایب تجزیه و تحلیل بنیادی و تحلیل فنی برای سرمایه گذاری در بازار سهام.

آن دسته از افرادی که بر اساس نکات تصادفی یا شایعات خبری سرمایه گذاری می کنند، ممکن است برای مدتی سودآوری داشته باشند، اما در نهایت با ضرر مواجه می شوند زیرا ممکن است به دام بیفتند. صندوق سرمایه گذاری مشترک گزینه بهتری برای افرادی خواهد بود که نمی توانند از تجزیه و تحلیل داده ها استفاده کنند، زیرا صندوق های سرمایه گذاری توسط افراد حرفه ای مدیریت می شوند، جایی که تصمیمات خرید و فروش به طور حرفه ای با تکنیک های تجزیه و تحلیل سهام اتخاذ می شود.

• تحلیل بنیادی
• تحلیل فنی

برخی از سرمایه گذاران دوست دارند بر اساس تحلیل بنیادی سرمایه گذاری کنند اما برخی دوست دارند بر اساس تحلیل تکنیکال سرمایه گذاری کنند. با توجه به معایب مختلف تحلیل بنیادی، برخی از سرمایه گذاران برای انتخاب فیلمنامه برای سرمایه گذاری به تحلیل تکنیکال روی می آورند. همانطور که می دانیم «قیمت بازار سهم» تنها پارامتری است که تمامی عوامل مؤثر بر حرکت قیمت سهم را پوشش می دهد. از این رو در تحلیل تکنیکال، حرکت قیمت سهم را بر روی شاخص های فنی مختلف تحلیل می کنیم. بیایید مزایا و معایب تجزیه و تحلیل بنیادی و تحلیل فنی را برای سرمایه گذاری در بازار سهام پیدا کنیم.

مزایای تجزیه و تحلیل بنیادی: -

1. تحلیل بنیادی در مورد یافتن ارزش واقعی شرکت یعنی ارزش ذاتی کسب و کار است.
2. تجزیه و تحلیل بنیادی به اندازه کافی گسترده است که تجزیه و تحلیل صنعت و تجزیه و تحلیل رقبا را پوشش دهد.
3. تحلیل بنیادی همچنین از مدل کسب و کار مراقبت می کند.
4. در تحلیل بنیادی تحلیل ریسک نیز قبل از سرمایه گذاری انجام می شود.
5. تحلیل بنیادی سعی می کند تا حد امکان عوامل زیادی را پوشش دهد.
6. تجزیه و تحلیل بنیادی ما را از سرمایه گذاری در سهامی که افزایش های جعلی را نشان می دهد محافظت می کند.
7. از طریق تحلیل فاندامنتال، می توان شرکت هایی را پیدا کرد که قیمت سهام آنها کمتر از ارزش ذاتی آنها معامله می شود و در بلندمدت می تواند چندین برابر بازده داشته باشد.
8. بنیادی اغلب تغییر نمی کند، بنابراین ممکن است تحلیل بنیادی را برای سرمایه گذاری بلندمدت ترجیح دهیم.

نکات منفی تحلیل بنیادی:

1. تجزیه و تحلیل بنیادی بر یافتن ارزش واقعی کسب و کار متمرکز است، اما تامین مالی ارزش ذاتی بسیار دشوار است.
2. ارزش ذاتی با انتخاب ما از فاکتور تخفیف متفاوت است. از این رو دو سرمایه گذار ممکن است به دو ارزش ذاتی متفاوت برای یک تجارت برسند.
3. عوامل زیادی بر قیمت سهام یک شرکت تأثیر می گذارد. ما نمی توانیم به همه عوامل در تحلیل خود رسیدگی کنیم. بنابراین تحلیل بنیادی کامل نیست.
4. تجزیه و تحلیل اساسی ، تماس عاطفی/انتظارات سرمایه گذاران را نادیده می گیرد ، اما این انتظار سرمایه گذار است که به تقاضا تبدیل می شود و قیمت سهم را تسریع می کند. از این رو در کوتاه مدت ، تماس اساسی ممکن است بازده مورد انتظار را نداشته باشد.
5. گاهی اوقات ارزش ذاتی یک سهم بسیار کمتر از قیمت سهم است اما هنوز هم به دلیل احساسات یا انتظارات برخی از اعلامیه های بزرگتر ، قیمت سهم به طور مداوم افزایش می یابد.
6. تجزیه و تحلیل اساسی به مقدار زیادی از داده ها نیاز دارد که زمان زیادی را می طلبد و ممکن است فرصت های سرمایه گذاری کوتاه مدت را از دست بدهیم.
7. حفظ دقت داده های مورد استفاده در تجزیه و تحلیل اساسی یک کار چالش برانگیز است.

جوانب تحلیل فنی:-

1. ما نیازی به تمرکز روی حساب مالی شرکت نیست بلکه فقط روی قیمت سهم است.
2. شاخص های مختلفی برای کمک به درک روند قیمت سهم وجود دارد.
3. ما نیازی به تمرکز روی تعداد نامحدود از عوامل نیستیم بلکه فقط روی برخی از شاخص ها هستیم.
4. تجزیه و تحلیل فنی سریعتر از تجزیه و تحلیل اساسی است. از این رو باعث صرفه جویی در وقت می شود و ما می توانیم به موقع تصمیم سرمایه گذاری بگیریم تا هیچ فرصتی از دست نرود.
5. اگر مبتنی بر حرکت قیمت باشد بدون اینکه به دلیل حرکت قیمت بپردازد.
6. با استفاده از شاخص های مختلف فنی ، ممکن است فرصت های سرمایه گذاری کوتاه مدت زیادی پیدا کنیم و بازده خوبی کسب کنیم.

منفی تجزیه و تحلیل فنی:-

1. شاخص های فنی زیادی وجود دارد ، برخی ممکن است برای خرید سیگنال دهند اما برخی دیگر ممکن است فروش را نشان دهند. از این رو بدون تجربه ، احتمال تصمیمات اشتباه وجود دارد.
2. بدون کمک نرم افزار ، محاسبه مقدار شاخص های مختلف کار ساده ای نیست.
3. حرکت قیمت ممکن است توسط اصول پشتیبانی نشود ، از این رو ممکن است بازده مورد انتظار را در دراز مدت بدست نیاوریم.
4. شاخص های فنی برای هر تغییر در قیمت تغییر می کنند. از این رو به دلیل تغییرات بسیار مکرر در شاخص های فنی ، ممکن است برای به دست آوردن بازده مورد انتظار ، بسیاری از معاملات خرید و فروش را انجام دهیم.

مقایسه تجزیه و تحلیل بنیادی و فنی

مقایسه اساسی تجزیه و تحلیل بنیادی و تجزیه و تحلیل فنی

که بهتر است تجزیه و تحلیل بنیادی یا تجزیه و تحلیل فنی باشد

تجزیه و تحلیل اساسی و فنی مزایا و معایب خاص خود را همانطور که در بالا گفته شد ، دارند. از این رو توصیه می شود از هر دو استفاده کنید و از مضرات هر دو جلوگیری کنید. به عنوان مثال ، اگر شرکتی مالی خود را دستکاری کند تا بتواند در قیمت سهام خود افزایش فوق العاده ای کسب کند و شخصی در این شرکت سرمایه گذاری کند و فرض کند که مالی آن قوی است اما وقتی حباب ترکید ، سرمایه گذار اساسی سهام را نگه می دارد و ضرر بزرگی را به همراه دارد. اما در این شرایط یک سرمایه گذار فنی هنگام شکسته شدن سطح عمده از آن خارج می شود ، زیرا شاخص فنی با تغییر در قیمت تغییر می کند ، به همین دلیل تجزیه و تحلیل فنی نسبت به تجزیه و تحلیل اساسی ترجیح داده می شود. اما این بدان معنا نیست که هر شرکتی مالی خود را دستکاری می کند از این رو ما نباید اصول را نادیده بگیریم و وقتی یک شرکت اساساً قوی است ، باید شاخص های فنی را بررسی کنیم تا زمان مناسب برای ورود و خروج را پیدا کنیم. از این رو تصمیم گیری بر اساس تجزیه و تحلیل ترکیبی (اساسی و فنی) کلید اصلی برای به دست آوردن بازده مورد انتظار در بازار سهم است.